Unsere Philosophie des nachhaltigen Investierens beruht darauf, dass wir eine aktive Rolle übernehmen und einen deutlichen Beitrag zur ökologischen und sozialen Entwicklung leisten möchten. Dabei sind wir uns bewusst, dass wir von einem sich ständig verändernden regulatorischen Umfeld sowie den Entwicklungen auf den Finanzmärkten beeinflusst werden.
„Mit dem Sustainable Investment Framework (SIF) haben wir ein starkes und ambitioniertes Regelwerk für unsere zukünftige Anlagepolitik geschaffen. Dieses steht im Einklang mit den Erwartungen unserer Kunden und bietet gleichzeitig ausreichend Flexibilität.“
Sustainable Investment Framework – Unser Bekenntnis zur Nachhaltigkeit im liquiden Asset Management
Um ein klares und ambitioniertes Ziel zu setzen, haben wir innerhalb der Helaba-Gruppe gemeinsam definiert, was für uns nachhaltige Investitionen ausmacht. Dieses neue, höhere Ziel haben wir im Sustainable Investment Framework (SIF) festgehalten. Die Einführung dieses Frameworks ermöglicht es uns, eine klare, konsistente Definition sowie einen strukturierten Rahmen für nachhaltige Investitionen innerhalb des Konzerns zu schaffen.
Wesentliche Elemente des SIF
Allgemeine Ausschlusskriterien
Die Helaba-Gruppe betrachtet sich als aktiven Partner in der Wirtschaftstransformation. Dennoch legen wir großen Wert darauf, bestimmte Mindeststandards zu gewährleisten. Die Mindestausschlüsse betreffen ethische Mindestanforderungen sowie Anforderungen aus dem Klimaschutz und -wandel.
Positiver, messbarer Beitrag der Investition
Neben Ausschlüssen ist es für unsere nachhaltigen Fonds von Bedeutung, Unternehmen zu fördern, die entweder ein Emissionsreduktionsziel gemäß der Science-Based Target Initiative validiert haben oder mindestens 20% ihres Umsatzes aus Wirtschaftsaktivitäten generieren, die einen ökologischen und sozialen Mehrwert schaffen.
Active Ownership
Es ist für uns als Investoren entscheidend, aktiv mit Unternehmen in Dialog zu treten. Dies ermöglicht es uns, wichtige Informationen zu sammeln, unsere Erwartungen zu kommunizieren und positive Veränderungen zu fördern.
ESG-Investment-Policy – Unser Standard bei Bestandsmandaten
Die nachhaltige Ausrichtung unserer Investitionsentscheidungen ist für uns ein wesentlicher Treiber unserer Geschäftstätigkeit und fester Bestandteil unseres Unternehmensverständnisses. Das Sustainable Investment Framework ist eine Weiterentwicklung und Vertiefung unserer bisherigen Bemühungen in diesem Bereich. Mit unserer ambitionierten ESG-Investment-Policy haben wir schon im Jahr 2021 ein wesentliches Rahmenwerk für nachhaltige Investitionen festgelegt, welches für unsere Bestandsfonds weiterhin Anwendung findet.
Nachhaltige Produkte und Dienstleistungen
Unser Fokus liegt darauf, nachhaltige und innovative Produkte und Dienstleistungen anzubieten sowie im Markt für nachhaltige institutionelle Kapitalanlagen eine führende Position einzunehmen. Hierbei investieren wir gezielt Kapital in maßgeschneiderte Lösungen und fungieren als Full-Service-Manager. Mit unserer nachhaltigen Investmentphilosophie möchten wir zu einer stärkeren Berücksichtigung von Nachhaltigkeitsaspekten beitragen und den Dialog hierzu fördern. Wir sind der Auffassung, auf diese Weise eine doppelte Rendite erwirtschaften zu können: Neben einem finanziellen Mehrwert für unsere Kunden schaffen wir ebenfalls einen gesellschaftlichen Mehrwert.
Nachhaltige Produkte gemäß EU-Offenlegungsverordnung
Durch unsere hauseigene ESG-Investment-Policy haben wir Nachhaltigkeit umfassend in unseren Investmentprozessen verankert und damit in sämtlichen eigengemanagten Fonds berücksichtigt. Die folgenden institutionellen Publikumsfonds haben wir darüber hinaus als nachhaltige Fonds gemäß der EU-Offenlegungsverordnung klassifiziert:
Nachhaltige Aktienfonds (gem. Art. 8 EU-Offenlegungsverordnung)
HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Euroland-Fonds
Der HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Euroland-Fonds investiert in Aktien aus der Eurozone. Daneben können Derivate auf Aktienindizes zur Steuerung der Liquidität eingesetzt werden.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Ferner ist mittel- bis langfristig angestrebt, durch aktives Management eine Outperformance gegenüber dem zu Vergleichszwecken genutzten Euro Stoxx Index zu erzielen. Ebenso wird eine Verbesserung der Klima- und Transitionskennzahlen gegenüber dem Referenzindex (Euro Stoxx) angestrebt. Das aktive Management des Fonds folgt einem klar strukturierten Prozess. Die Aktienauswahl erfolgt bottom-up anhand verschiedener Kriterien, wie z.B. einer günstigen Exponierung hinsichtlich der Ziel-Stilfaktoren Value, Momentum, Low Size, Quality, Dividende und Low Risk. Bei der Auswahl der Wertpapiere gelten Ausschlüsse im Zusammenhang mit Paris-abgestimmten EU-Referenzwerten der Delegierten Verordnung (EU) 2020/1818 für Climate Transition Benchmarks sowie hausinterne ESG-Kriterien. Zudem zielt die Strategie darauf ab, Unternehmen mit klimafreundlichen Lösungen gezielt stärker zu gewichten, um einen positiven Beitrag zur nachhaltigen Transformation der Wirtschaft zu leisten.
Die zugrunde liegenden Daten werden vom Datenanbieter MSCI ESG Research bezogen.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Euroland-Fonds.
HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Global-Fonds
Der HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Global-Fonds investiert in globale Aktien entwickelter Märkte. Daneben können Derivate auf Aktienindizes zur Steuerung der Liquidität eingesetzt werden.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Ferner ist mittel- bis langfristig angestrebt, durch aktives Management eine Outperformance gegenüber dem zu Vergleichszwecken genutzten MSCI Welt Index zu erzielen. Ebenso wird eine Verbesserung der Klima- und Transitionskennzahlen gegenüber dem Referenzindex (MSCI Welt) angestrebt. Das aktive Management des Fonds folgt einem klar strukturierten Prozess. Die Aktienauswahl erfolgt bottom-up anhand verschiedener Kriterien, wie z.B. einer günstigen Exponierung hinsichtlich der Ziel-Stilfaktoren Value, Momentum, Low Size, Quality, Dividende und Low Risk. Bei der Auswahl der Wertpapiere gelten Ausschlüsse im Zusammenhang mit Paris-abgestimmten EU-Referenzwerten der Delegierten Verordnung (EU) 2020/1818 für Climate Transition Benchmarks sowie hausinterne ESG-Kriterien. Zudem zielt die Strategie darauf ab, Unternehmen mit klimafreundlichen Lösungen gezielt stärker zu gewichten, um einen positiven Beitrag zur nachhaltigen Transformation der Wirtschaft zu leisten.
Die zugrunde liegenden Daten werden vom Datenanbieter MSCI ESG Research bezogen.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-Climate Transition Multi-Faktor Aktien Global-Fonds.
Nachhaltige Rentenfonds (gem. Art. 8 EU-Offenlegungsverordnung)
HI-Green Bond-Fonds
Der HI-Green Bond-Fonds investiert überwiegend in Euro- und USD-denominierte Unternehmensanleihen mit einem Investment Grade-Rating. Dabei werden mindestens 75% des Fondsvermögens in Green Bonds gemäß den International Capital Market Association (ICMA) Green Bond Principles investiert. Green Bonds sind Anleihen, deren Emissionserlös ausschließlich an die Finanzierung geeigneter grüner Projekte mit klarem Umweltnutzen gekoppelt ist. Die Beimischung von Unternehmensanleihen aus dem High-Yield-Universum ist bis zu 10% des Fondsvermögens möglich. Insgesamt muss das Durchschnittsrating des Fonds mindestens BBB-/Baa3 betragen. Das offene Fremdwährungsexposure ist auf max. 5% des Fondsvermögens begrenzt. Der Fonds ist VAG-konform ausgestaltet.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Ferner ist mittel- bis langfristig angestrebt, durch aktives Management eine Outperformance gegenüber dem zu Vergleichszwecken genutzten ICE BofA Corporate Green Bond Custom Index Total Return EUR hedged zu erzielen. Das Management des Fonds erfolgt im Rahmen unseres bewährten Investmentprozesses. Dabei werden aktiv Kredit-, Zins-, und Liquiditätsrisiken unter dem Aspekt der Risiko-/Ertragsoptimierung gesteuert. Zu diesem Zweck können auch Zins- und Kreditderivate eingesetzt werden. Mit Blick auf die Bonität erfolgt die Einzeltitelselektion auf Basis einer umfassenden Bottom-Up-Fundamentalanalyse, ergänzt durch eine Top-Down-Makro- sowie eine Relative-Value-Bewertung. Bei der Selektion werden Nachhaltigkeitsaspekte berücksichtigt, entsprechend ist der Fonds nach Artikel 8 SFDR klassifiziert.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-Green Bond-Fonds.
HI-Corporate Bonds 2-Fonds
Der HI-Corporate Bonds 2-Fonds investiert ausschließlich in Euro-denominierte Industrieanleihen mit einem Investment Grade-Rating. Unternehmensanleihen aus dem Finanzbereich sind explizit ausgeschlossen. Das Mindestrating auf Fondsebene muss mindestens BBB+ betragen. Die Restlaufzeit je Anleihe darf max. 3,51 Jahre betragen. Derivate werden nicht eingesetzt. Der Fonds ist VAG-konform ausgestaltet.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Das Management des Fonds erfolgt im Rahmen unseres bewährten Investmentprozesses. Dabei werden aktiv Kredit-, Zins-, und Liquiditätsrisiken unter dem Aspekt der Risiko-/Ertragsoptimierung gesteuert. Mit Blick auf die Bonität erfolgt die Einzeltitelselektion auf Basis einer umfassenden Bottom-Up-Fundamentalanalyse, ergänzt durch eine Top-Down-Makro- sowie eine Relative-Value-Bewertung. Bei der Selektion werden Nachhaltigkeitsaspekte berücksichtigt, entsprechend ist der Fonds nach Artikel 8 SFDR klassifiziert.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-Corporate Bonds 2-Fonds.
HI-DIVA 2026 Laufzeit-Fonds
Der HI-DIVA 2026 Laufzeit-Fonds wird für eine begrenzte Dauer bis zum 30. September 2026 aufgelegt und strebt als Anlageziel die Erwirtschaftung marktgerechter Erträge an. Um dieses Ziel zu erreichen, investiert der Fonds überwiegend in ein breit gestreutes globales Rentenuniversum.
Der Fonds berücksichtigt Nachhaltigkeitskriterien der Helaba Invest ESG-Investment-Policy und darüberhinausgehende Merkmale. Die ESG-Investment-Policy stellt eine verbindliche Grundlage für Nachhaltigkeitsaspekte in Form von ethischen Standards, Risikomanagement und klimabezogenen Themen für alle im Portfoliomanagement der Helaba Invest verankerten Investmentprozesse dar. Mit der ESG-Investment-Policy soll darüber hinaus ein aktiver Beitrag zur Erreichung der Klimaziele geleistet sowie Klimarisiken für das Portfolio reduziert werden. Zur Operationalisierung wird eine Umsatzgrenze für Investitionen in Unternehmen, deren Geschäftsmodell stark auf die Kohleverstromung sowie den Abbau und Vertrieb thermischer Kohle ausgelegt ist, herangezogen. Darüber hinaus ist eine Investition in Unternehmen ausgeschlossen, die den Abbau von Öl- und Teersanden, Fracking und Arctic Drilling betreiben und dabei einen Umsatzanteil größer 5% aus diesen Bereichen generieren. Ferner investiert der Fonds nicht in Emittenten mit Verstößen gegen die Prinzipien des UN Global Compact.
Die zugrunde liegenden Daten werden vom Datenanbieter MSCI ESG Research bezogen.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-DIVA 2026 Laufzeit-Fonds.
HI-EM Corporate Bonds-Fonds
Der HI-EM Corporate Bonds-Fonds investiert überwiegend in US-Dollar und Euro denominierte Corporate Bonds aus den Emerging Markets. Das offene Fremdwährungsexposure ist auf 5% des Fondsvermögens begrenzt.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Ferner ist mittel- bis langfristig angestrebt, durch aktives Management eine Outperformance gegenüber der zu Vergleichszwecken genutzten Benchmark (JPM ESG CEMBI Broad Diversified EUR Hedged) zu erzielen. Das Management des Fonds erfolgt im Rahmen unseres bewährten Investmentprozesses. Dabei werden aktiv Kredit-, Zins-, und Liquiditätsrisiken unter dem Aspekt der Risiko-/ Ertragsoptimierung gesteuert. Zu diesem Zweck können auch Zins- und Kreditderivate eingesetzt werden. Mit Blick auf die Bonität erfolgt die Einzeltitelselektion auf Basis einer umfassenden Bottom-Up-Fundamentalanalyse, ergänzt durch eine Top-Down-Makro- sowie eine Relative-Value-Bewertung. Bei der Selektion werden Nachhaltigkeitsaspekte berücksichtigt, entsprechend ist der Fonds nach Artikel 8 SFDR klassifiziert.
Die zugrunde liegenden Daten werden vom Datenanbieter MSCI ESG Research bezogen.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-EM Corporate Bonds-Fonds.
HI-High Yield-Fonds
Der HI-High Yield-Fonds investiert überwiegend in Euro-denominierte Industrieanleihen mit einem Non-Investment Grade-Rating. Anleihen müssen zum Erwerbszeitpunkt mit einem Rating von B- bzw. B3 oder besser bewertet worden sein. Ungesicherte Fremdwährungspositionen sind bis zu einem Volumen von 10% des Fondsvermögens zulässig. Der Fonds ist VAG-konform ausgestaltet.
Anlageziel des Fonds ist es, eine attraktive Rendite bei gleichzeitig angemessenem Risiko zu erzielen. Ferner ist mittel- bis langfristig angestrebt, durch aktives Management eine Outperformance gegenüber dem zu Vergleichszwecken ICE BofA BB-B Euro Non-Financial High Yield Constrained ESG Custom Index zu erzielen. Das Management des Fonds erfolgt im Rahmen unseres bewährten Investmentprozesses. Dabei werden aktiv Kredit-, Zins-, und Liquiditätsrisiken unter dem Aspekt der Risiko-/Ertragsoptimierung gesteuert. Zu diesem Zweck können auch Zins- und Kreditderivate eingesetzt werden. Mit Blick auf die Bonität erfolgt die Einzeltitelselektion auf Basis einer umfassenden Bottom-Up-Fundamentalanalyse, ergänzt durch eine Top-Down-Makro- sowie eine Relative-Value-Bewertung. Bei der Selektion werden Nachhaltigkeitsaspekte berücksichtigt, entsprechend ist der Fonds nach Artikel 8 SFDR klassifiziert.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-High Yield-Fonds.
HI-High Yield Defensive-Fonds
Der HI-High Yield Defensive-Fonds investiert in Anleihen in- und ausländischer Unternehmen, die bei Erwerb ein Rating des sog. Non-Investmentgrade-Bereiches aufweisen. Der Fonds berücksichtigt die hauseigenen ESG-Investment-Policy sowie darüberhinausgehende Ausschlüsse aus den Bereichen kontroverse Waffen inkl. Nuklearwaffen, Rüstungsgüter und Tabak. Ferner investiert der Fonds nicht in Emittenten mit Verstößen gegen die Prinzipien des UN Global Compact. Der Fonds schließt darüber hinaus Unternehmen mit einem CCC ESG-Rating im Selektionsprozess aus und hält im Durchschnitt stets ein ESG-Rating von mindestens BBB auf Fondsebene.
Die zugrunde liegenden Daten werden vom Datenanbieter MSCI ESG Research bezogen.
Hier erfahren Sie mehr zum HI-High Yield Defensive-Fonds.
Unsere Mitgliedschaften
Bundesverband Alternative Investments e.V. (BAI)
Wir sind Mitglied im Bundesverband Alternative Investments e.V. (BAI). Der bei ist die assetklassen- und produktübergreifende Interessenvertretung für Alternative Investments in Deutschland gegenüber Politik, Aufsichtsbehörden und internationalen Institutionen. Als solches behandelt er nachhaltigkeitsbezogene Themenschwerpunkte wie ESG und Impact Investing.. Der bei ist die assetklassen- und produktübergreifende Interessenvertretung für Alternative Investments in Deutschland gegenüber Politik, Aufsichtsbehörden und internationalen Institutionen. Als solches behandelt er nachhaltigkeitsbezogene Themenschwerpunkte wie ESG und Impact Investing.
BVI
Als Mitglied im BVI nehmen wir unter anderem an den Arbeitskreisen „Verantwortliches Investieren“ und „Nachhaltigkeit bei Immobilienfonds“ des Bundesverbands Investment und Asset Management e.V. (BVI) teil und beteiligen uns aktiv am Dialog in der Fondsbranche. Gemeinsam mit anderen Häusern fördern wir die Weiterentwicklung von nachhaltigkeitsrelevanten Themen. Der BVI setzt sich bei Politik, Aufsichtsbehörden und internationalen Institutionen für eine sinnvolle Regulierung des Fondsgeschäfts und für faire Wettbewerbsbedingungen ein.
Charta der Vielfalt
Mit der Unterzeichnung der Charta der Vielfalt demonstrieren wir unseren Anspruch, Vielfalt und Chancengleichheit zu fördern. Sie ist eine Arbeitgebendeninitiative zur Förderung von Vielfalt in Unternehmen und Institutionen.
GRESB
Wir sind Investor Member bei Global Real Estate Sustainability Benchmark (GRESB) und wollen damit diese branchengeführte Organisation dabei unterstützen, umsetzbare und transparente ESG-Daten für die Finanzmärkte bereitzustellen.
UN PRI
Als Unterzeichnerin der UN Principles for Responsible Investment (UN PRI) haben wir uns freiwillig dazu verpflichtet, den Dialog mit Unternehmen zu suchen und ESG-Aspekte (Umwelt, Soziales, Governance) in unserem Engagement zu berücksichtigen. Durch diese Unterzeichnung verpflichten wir uns auch, unsere Investitionen auf Nachhaltigkeit auszurichten, andere Marktteilnehmer zur nachhaltigen Investition zu ermutigen und über ihre Nachhaltigkeitsaktivitäten zu berichten.
Bundesverband Öffentlicher Banken Deutschlands e.V. (VÖB)
Durch unsere Mitgliedschaft beim Bundesverband Öffentlicher Banken Deutschlands e.V. (VÖB) werden unsere wirtschaftlichen und ideellen Interessen vertreten. Der VÖB als Spitzenverband der deutschen Kreditwirtschaft vertritt die Interessen der Mitglieder gegenüber den gesetzgebenden Körperschaften des Bundes und der Länder, den Aufsichts- und Regulierungsbehörden auf nationaler und internationaler Ebene sowie den Medien und der Öffentlichkeit.
Individuelle Lösungen durch persönliche Beratung
Nicht zuletzt durch die persönliche Betreuung eines jeden Mandates durch einen erfahrenen Portfolio Manager stehen wir für passgenaue Lösungen, die sich auch im aktuellen Kapitalmarktumfeld durch ein ansprechendes Rendite-/ Risikoprofil auszeichnen.
Wissen entscheidet.
Die SFDR 2.0 – Ein Überblick zu zentralen Punkten und ausgewählten Fragestellungen
Die EU-Offenlegungsverordnung (Sustainable Finance Disclosure Regulation, SFDR) trat im März 2021 mit der Absicht in Kraft harmonisierte Transparenzanforderungen zu schaffen, die festlegen, wie Finanzmarkteilnehmer Nachhaltigkeitsinformationen auf Unternehmens- und Produktebene offenlegen müssen. Nach knapp fünf Jahren Anwendung der SFDR 1.0 ist neben erheblichen operativen Umsetzungsproblemen und gestiegener Komplexität deutlich geworden, dass insbesondere die Transparenzvorschriften für Finanzprodukte in Artikel 6, 8 und 9 SFDR irrtümlich als Produktkategorien bzw. Qualitäts-Label für Nachhaltigkeit genutzt und als solche vermarktet wurden. Um Greenwashing zu vermeiden und die Wirksamkeit der Vorschrift zum Übergang zu einer nachhaltigen Wirtschaftsweise im Einklang mit den strategischen Zielen der EU zu stärken, hat die EU für das vierte Quartal 2025 eine Überarbeitung der SFDR vorgesehen und zuletzt einen entsprechenden Vorschlag für eine SFDR 2.0 veröffentlicht.
Transformation finanzieren: Mit Anleiheninvestments den grünen Wandel vorantreiben
Der grüne Strukturwandel der Wirtschaft ist in vollem Gange – und er ist, gemessen an den bisherigen Erfolgen, bemerkenswert verlaufen. Seit 1990 wurden die Treibhausgasemissionen in der EU um nahezu 37% gesenkt. Dies stellt eine beachtliche Leistung dar, wenn man bedenkt, dass die Wirtschaft in diesem Zeitraum im jährlichen Mittel von 1,7% gewachsen ist. Allerdings ist der Großteil der Senkung auf die Stilllegung und Modernisierung ineffizienter und emissionsintensiver Industrieanlagen sowie Kohlekraftwerke in Osteuropa zurückzuführen. In der Folgezeit konnten durch den verstärkten Ausbau erneuerbarer Energien, Effizienzmaßnahmen und gezielte Klimapolitik weitere Fortschritte erreicht werden – vor allem im Stromsektor. Das vorhandene Potenzial ist jedoch mittlerweile weitgehend ausgeschöpft.
Rückkehr von Jens Dirk Meyer: Verstärkung im Bereich Real Assets
Seit Anfang Januar 2026 ist Jens Dirk Meyer nach rund vier Jahren wieder zu seiner alten Wirkungsstätte Helaba Invest zurückgekehrt. In den vergangenen vier Jahren war Herr Meyer bei der UBS tätig und konnte dort seine umfassende Expertise weiter vertiefen.
Mit über 20 Jahren Berufserfahrung im Bereich Real Assets bringt Herr Meyer ein breites Fachwissen sowie fundierte Marktkenntnisse in seine neue Rolle ein. Bei der Helaba Invest ist er im Geschäftsfeld Alternative Investments tätig.